最近，部分所謂的互聯(lián)網(wǎng)證券公司因業(yè)務(wù)合規(guī)性被屢次點名，老虎證券和富途控股的股價接連重挫，金融服務(wù)App同花順發(fā)生的系統(tǒng)崩潰也沖上熱搜。這些引發(fā)熱議的互聯(lián)網(wǎng)券商安全問題，牽動著廣大投資者的神經(jīng)。

市場的擔(dān)心很有必要。近年來，采用“境內(nèi)網(wǎng)絡(luò)公司+境外券商”(或其他境外金融牌照)模式的所謂跨境互聯(lián)網(wǎng)證券公司、跨境理財公司、跨境數(shù)字貨幣(數(shù)字資產(chǎn)交易平臺)、境外股指和貴金屬衍生品交易平臺等客戶規(guī)模快速增長。更令人擔(dān)心的是個人信息安全問題。雖然這些跨境互聯(lián)網(wǎng)券商、跨境理財平臺一再聲稱“技術(shù)安全有保證”，但仍存在不少金融風(fēng)險隱患。前不久，由全國信息安全標(biāo)準化技術(shù)委員會、中國消費者協(xié)會、中國互聯(lián)網(wǎng)協(xié)會等部門成立的App違法違規(guī)收集使用個人信息專項治理工作組發(fā)布通知，評估發(fā)現(xiàn)包括老虎證券、富途牛牛等App在個人信息收集使用方面存在問題，并且未公開有效聯(lián)系方式。顯然，這些跨境互聯(lián)網(wǎng)券商在用戶信息收集、個人開戶信息保護等方面存在風(fēng)險隱患已不鮮見。

目前，除合格境內(nèi)機構(gòu)投資者(QDII)、“滬港通”等機制外，我國證券監(jiān)管部門尚未批準境內(nèi)外機構(gòu)提供“跨境炒股”服務(wù)。從業(yè)務(wù)實質(zhì)看，像老虎證券、富途證券這樣的所謂跨境互聯(lián)網(wǎng)券商業(yè)態(tài)，在未取得我國境內(nèi)相關(guān)牌照、僅持有境外牌照的情況下，利用互聯(lián)網(wǎng)平臺提供美股、港股交易服務(wù)，屬于境內(nèi)無證駕駛，是典型的非法金融活動。

有人可能會說：既然國家鼓勵金融開放、進一步提升資本項目可兌換程度，這些跨境券商用數(shù)字技術(shù)突破地域限制、提升金融服務(wù)效率，難道不是應(yīng)該的嗎?這一觀點是錯誤的，原因在于忽視了金融業(yè)的本質(zhì)。資本項目可兌換不等于金融業(yè)完全放任自由，也不應(yīng)成為非法跨境券商無證駕駛的理由。金融業(yè)素來是持牌經(jīng)營的特許行業(yè)，金融牌照有嚴格的地域限制，不是誰想買賣就能買賣，也不是任何時空都可以買賣。

廣大投資者必須明晰，境外市場和網(wǎng)絡(luò)空間不是法外之地，“出海交易”和網(wǎng)上跨境交易不能“放飛自我”，必須遵循交易所在地的法律法規(guī)和交易機制，絕不能違反我國境內(nèi)金融監(jiān)管的法律法規(guī)。

同樣的道理，數(shù)字經(jīng)濟的快速發(fā)展，需要金融監(jiān)管與時俱進，盡早劃清金融牌照的地域邊界和客群邊界，也需要監(jiān)管部門下苦功夫。一方面，按照所有金融活動均應(yīng)全面納入監(jiān)管的要求，各類監(jiān)管部門必須加強功能監(jiān)管、行為監(jiān)管和協(xié)同監(jiān)管，不能“各掃門前雪”，不能說“牌照不是我發(fā)的，不歸我管”。另一方面，對于跨境互聯(lián)網(wǎng)券商這樣的金融業(yè)態(tài)，要在嚴控金融風(fēng)險前提下，盡快完善相關(guān)監(jiān)管規(guī)則，依法對相關(guān)活動予以規(guī)范管理，加強監(jiān)管執(zhí)法，全面保護投資者合法權(quán)益。